La loterie optimale.

Résumé Cet article propose une approche d'équilibre des marchés de loterie dans lesquels une entreprise conçoit une loterie optimale pour les consommateurs dont l'utilité attendue dépend du rang (RDU). Nous montrons qu'un nombre fini de prix ne peut être optimal, à moins de supposer des fonctions d'utilité et de pondération des probabilités peu plausibles. Nous étudions ensuite les conditions sous lesquelles une fonction de densité de probabilité peut être optimale. Avec des préférences RDU standard, cela implique une probabilité discrète sur le prix du ticket, et une probabilité continue sur les prix par la suite. Dans le cadre de certaines préférences conformes à la littérature expérimentale, la loterie optimale suit une distribution de type loi de puissance, avec un degré plausible d'asymétrie des prix extrêmement élevé.